L’enquête Interpreneur : Comprendre les tendances du marché intermédiaire au Japon

L’économie japonaise est restée largement immobile pendant des décennies. Une faible croissance, un faible taux d’intérêt, un faible taux de chômage, un faible taux de natalité et un mauvais taux de change. Après avoir récemment frôlé la récession, le pays ne montre aucun signe de changement, notamment en ce qui concerne l’amélioration du marché boursier.

Pour comprendre comment ce paysage affecte les entreprises de taille moyenne, nous avons récemment interrogé 1 400 chefs d’entreprise dans 14 pays, dans des entreprises du secteur privé gagnant jusqu’à 300 millions de livres sterling par an et qui se sont développées à l’international. Nous appelons ces PDG des “interprètes”.

Nous avons analysé les données japonaises afin de mieux comprendre ce qui motive les chefs d’entreprise japonais lorsqu’ils se développent à l’étranger.

Ce rapport fournit des informations utiles et importantes sur les défis et les opportunités auxquels sont confrontés les dirigeants de PME lorsqu’ils se développent à l’étranger. Par rapport à ses pairs régionaux, le Japon fait preuve d’une plus grande prudence à l’égard de l’expansion mondiale et des modèles de croissance, probablement en raison des pressions économiques et de l’emploi au niveau national.

Toutefois, pour ceux qui se sont eux-mêmes développés à l’international ou pour ceux qui cherchent à se développer au Japon, les avantages sont évidents. Le Japon offre de fortes opportunités de croissance du marché et un certain nombre d’avantages concurrentiels pour ceux qui cherchent à opérer dans la région.

Pour ceux qui se lancent sur le marché japonais, ce rapport souligne l’importance de travailler avec un partenaire local spécialisé qui peut faire le lien entre les forces réglementaires, culturelles et commerciales afin de garantir une entrée productive sur un marché dynamique.

Marek Lehocky
Directeur général et fondateur
Kreston Proworks

Tendances mondiales des affaires : Les chefs d’entreprise japonais pensent-ils que davantage d’entreprises se développeront à l’étranger au cours des 12 prochains mois ?

Les chefs d’entreprise japonais pessimistes quant à l’expansion de leurs activités à l’étranger

59 % des personnes interrogées ont déclaré s’attendre à ce que le nombre d’entreprises se développant à l’étranger augmente au cours des 12 prochains mois. 11 % des personnes interrogées ont déclaré s’attendre à une diminution de l’expansion internationale, ce qui en fait l’un des pays les moins optimistes avec l’Allemagne (12 %).

Sur quels marchés les entreprises japonaises préfèrent-elles se développer ?

L’Asie du Sud est le premier choix du Japon pour son expansion mondiale

38 % des Japonais interrogés ont déclaré que leur entreprise envisagerait de se développer en Asie du Sud, partageant ce point de vue avec la Chine (52 %) et le Nigeria (45 %). L’Asie du Nord suit de près, puisque 30 % des entreprises déclarent qu’elles envisageraient de s’y développer.

L’Amérique du Nord est le troisième choix des entreprises japonaises en expansion (28 %), ce qui montre que, même si les premiers choix sont géographiquement proches, les entreprises n’ont pas peur de s’internationaliser.

Qu’est-ce qui rend un pays plus attrayant pour les entreprises japonaises désireuses de se développer à l’échelle mondiale ?

Les perspectives de croissance économique sont le principal facteur d’attraction des chefs d’entreprise japonais

38 % des Japonais interrogés déclarent que les perspectives de croissance économique future sont l’un des éléments les plus attrayants pour l’expansion internationale.

Viennent ensuite les compétences et les talents, tels que la disponibilité de talents locaux et l’ouverture à l’immigration de talents qualifiés (34 %) et l’alignement sur la stratégie de croissance à long terme, tel que l’investissement régional dans des industries spécifiques (33 %).

La proximité géographique des opérations existantes est considérée comme la moins attrayante, ce qui est surprenant étant donné que les régions locales d’Asie du Nord et d’Asie du Sud ont été choisies comme les plus attrayantes pour l’expansion internationale – ce qui suggère que d’autres opportunités d’expansion commerciale rendent ces pays désirables plutôt que leur proximité géographique avec le Japon.

Qu’est-ce qui motive les entrepreneurs japonais à se développer à l’international ?

36 % des personnes interrogées ont déclaré que les ventes et le chiffre d’affaires font partie des principaux avantages que leur entreprise a tirés de son expansion internationale, un point de vue partagé par plus de la moitié des personnes interrogées au niveau mondial.

Quels sont les plus grands défis en matière d’expansion internationale en 2024 selon les entrepreneurs japonais ?

Les chefs d’entreprise japonais estiment que la recherche de partenaires locaux est un défi pour les entreprises internationales

Un peu moins d’un tiers (30 %) a déclaré que l’une des plus grandes difficultés rencontrées par les entreprises lors de leur expansion internationale était de trouver les bons partenaires locaux (par exemple, établir des relations fiables et dignes de confiance), ce qui souligne l’opportunité pour les réseaux asiatiques de proposer des services distincts pour aider les entreprises japonaises à s’étendre dans la région.

La compréhension des exigences complexes en matière de conformité, telles que la conformité légale et ESG, a également été classée en tête des préoccupations des entreprises japonaises.

Risque : Quels sont, selon les chefs d’entreprise japonais, les principaux risques qui pèsent sur l’expansion des entreprises à l’échelle mondiale en 2024 ?

Quel risque les éléments suivants représentent-ils pour l’expansion internationale de votre entreprise ou pour son projet d’expansion internationale ?

La cybersécurité préoccupe les chefs d’entreprise japonais désireux de se développer à l’échelle mondiale

38 % des personnes interrogées estiment que les menaces de cybersécurité et les violations de données représentent un risque perturbateur ou important pour l’expansion internationale de leur entreprise ou son projet d’expansion.

33 % estiment que le ralentissement économique ou la récession constitue un risque perturbateur ou important, et 31 % supplémentaires estiment que la volatilité des marchés financiers et des taux de change constitue un risque perturbateur ou important pour leur entreprise.

Capital-investissement ou capital-risque : Quelle est la source de financement préférée des entreprises japonaises pour leur expansion internationale ?

Le capital-investissement, premier choix pour le financement de l’expansion internationale au Japon

23 % des personnes interrogées ont déclaré que leur entreprise envisagerait probablement d’utiliser ou a déjà utilisé du capital-risque ou du capital-investissement pour se développer à l’échelle internationale. 22 % envisagent ou ont déjà utilisé des plans d’actionnariat salarié ou des rachats d’entreprises par les cadres (22 % chacun) pour se développer à l’échelle internationale.

Comprendre la fiscalité mondiale : La suite C est-elle prête pour un seuil d’imposition mondial ?

Les interprètes japonais sont moins confiants en ce qui concerne les connaissances fiscales internationales de tous les pays étudiés

64 % des personnes interrogées déclarent avoir une bonne compréhension des principes clés et être en mesure de faire face à des scénarios courants, mais peuvent demander des conseils externes pour les situations complexes. 9 % des personnes interrogées sont extrêmement confiantes dans leur compréhension des règles fiscales internationales qui régissent les entreprises multinationales – elles ont une compréhension approfondie des règles fiscales internationales et de leurs implications pour les entreprises multinationales.

7 % n’étaient pas du tout confiants et s’en remettaient entièrement à des conseillers externes pour leurs conseils, leur orientation et/ou leur prise de décision, ce qui était plus élevé que la moyenne mondiale des répondants (1 %).

L’importance croissante de l’ESG pour les investisseurs et les entrepreneurs japonais

Les chefs d’entreprise japonais sont moins enclins à faire de l’ESG une priorité

84 % prennent en compte les pratiques ESG lorsqu’ils évaluent de nouveaux marchés potentiels pour leur expansion, et 19 % des répondants les considèrent comme une priorité absolue lorsqu’ils se développent à l’échelle mondiale. Ces résultats sont conformes à ceux de l’Europe, qui a enregistré des résultats inférieurs à ceux du reste du monde.

5% ne prennent pas du tout en compte les pratiques ESG lors de leur expansion, ce qui représente le score le plus élevé de tous les pays.

Les avantages de l’IA dans les opérations commerciales internationales

Le Japon appréhende l’utilisation de l’IA dans les opérations mondiales

Plus de 6 personnes sur 10 (63 %) s’estiment prêtes à exploiter les avantages de l’IA dans les opérations commerciales mondiales au cours des deux prochaines années. Les résultats globaux des répondants ont montré que seuls 3 % d’entre eux n’étaient pas d’accord avec cette affirmation. Avec 21 %, le Japon est donc l’un des pays les plus craintifs, ce qui montre qu’il est possible de se préparer à l’IA et de l’exploiter.